<< Предыдущая

стр. 18
(из 27 стр.)

ОГЛАВЛЕНИЕ

Следующая >>

стеме отношений.
Во-первых, в процессе оказания банковских услуг и получения
прибыли доминирует движение финансового капитала большей частью
в форме привлеченных клиентских средств. Соответственно особое
внимание уделяется анализу финансовых показателей и характери­
стикам движения денежных средств: уровню ликвидности и рисков вло­
жений, оборачиваемости используемых ресурсов и др. Анализ основ-
104
ных фондов, себестоимости, использования трудовых ресурсов имеет
сравнительно меньшее значение. Для промышленного производства
характерна обратная картина — движение финансовых средств выпол­
няет вспомогательные функции по сравнению с производственной дея­
тельностью.
Для финансового менеджмента в банках используется концепция
взаимодействия «риск — доход», согласно которой повышение прибы­
ли сопровождается увеличением банковских рисков. Эта концепция
определяет тренд прибыли как прямо пропорциональный изменению
рискованности портфеля и операций банка. Основная задача банка —
максимизация прибыли при одновременной минимизации рисков.
От ее решения зависят надежность банка и его жизнеспособность, уро­
вень доверия к нему клиентов. Регулирующая деятельность государ­
ства состоит в ограничении стремления банков идти на больший риск
ради более высокой прибыли.
Во-вторых, банк является расчетным центром, оператором и по­
средником в финансовых операциях остальных экономических аген­
тов. Это приводит к высокой степени вовлеченности и активному уча­
стию банка в работе множества других предприятий различных
отраслей и форм собственности. Таким образом, зависимость банка
от клиентской базы очень высока, и большое значение приобретает ана­
лиз деятельности контрагентов и клиентов банка в части, имеющей
к нему непосредственное отношение (выдача кредитов, привлечение
средств и т.д.).
В-третьих, особую актуальность приобретают методы ранней диаг­
ностики неблагоприятных изменений, так как банк работает с привле­
ченными средствами и имеет возможность отсрочить кризис ликвидно­
сти и платежеспособности по своим обязательствам за счет увеличения
объемов дополнительного привлечения, что затрудняет выявление не­
гативных тенденций.
Следовательно, задачи финансового анализа деятельности банков
можно сформулировать следующим образом. Это:
• расчет эффективности и оценки рисков различных вариантов
вложений ресурсов — собственных и привлеченных финансовых
средств, обладающих большой вариантностью возможностей для ис­
пользования вложения в ценные бумаги, кредитование, развитие той
или иной услуги и т.д. (анализ активных операций с точки зрения до­
хода и риска);
• поиск внутренних резервов как в финансовой (уменьшение
нерентабельных объемов и уровня рисков размещаемых средств), так
и в производственной сфере (оптимизация использования трудовых
105
ресурсов, движения основных фондов и материальных средств, анализ
капитала и соотношения структуры активов и пассивов с учетом дохо­
дов и расходов).
Полученные результаты служат основой для анализа и обоснова­
ния оптимальных решений, связанных с управлением важнейшими
показателями и сторонами деятельности банка.
По мере развития банковской системы и изменения характера се
функционирования, связанного с уменьшением возможности получать
сверхвысокую прибыль, укрупнением и развитием филиальной сети
большинства банков, меняется характер финансового анализа. В си­
стеме работы финансовых компаний, присущей многим акционерным
коммерческим банкам до недавнего времени, основное значение имел
анализ таких финансовых показателей, как объем, структура и скорость
оборота средств. Доля основных фондов и рабочей силы в активах, а так­
же затраты на эти статьи в объеме получаемых доходов у банков могли
быть невысокими.
С развитием филиальной сети и ростом связанных с этим затрат,
обострением конкуренции и снижением размеров получаемой прибыли
повысилось значение и «производственного» анализа деятельности,
и его показателей — срока окупаемости основных средств, эффектив­
ности использования трудовых и материальных ресурсов и т.д. Рацио­
нальное управление обусловливает необходимость наличия в банках
отработанной системы учета и анализа эффективности их функциони­
рования.
Каждый из субъектов финансового рынка (Банк России, банки,
другие кредитные и финансовые организации, юридические и физи­
ческие лица, аудиторские фирмы, федеральные, региональные и мест­
ные органы власти) преследуют собственные цели при анализе финан­
сового состояния банков. Однако общей целью анализа для всех них
является определение эффективности деятельности и степени надеж­
ности функционирующего банка.
Деятельность банка как системы представляет соизмерение эф­
фекта с затратами на его получение. В мировой банковской практике
обобщающим показателем эффективности работы банка является по­
казатель прибыли. Прибыльность характеризует как положение самих
банков, так и общую экономическую ситуацию в стране и имеет значе­
ние не только для банков и их акционеров, но и для страны, поскольку
в банках концентрируется ее денежный капитал.
Наличие большого числа акционерных коммерческих банкой
обусловливает необходимость выбора наиболее подходящего банка
для установления клиентских и партнерских отношений, что влечет
106
проведение анализа его финансового положения потенциальными парт­
нерами (в том числе банками), банковскими клиентами и корреспон­
дентами. В определенных законодательством случаях проведение внеш­
него анализа перед установлением партнерских отношений, а также
знание соответствующей методики его проведения определенными со­
трудниками банка является обязательным. Так, это необходимо при ор­
ганизации корреспондентских отношений с иностранными банками.
Внешний анализ строится на отчетной информации, не являющейся
коммерческой тайной, следовательно, дает возможность получить толь­
ко общее представление о различных сторонах деятельности банка.
В мировой банковской практике обобщающим показателем эф­
фективности работы банка является показатель доходности. Она зави­
сит прежде всего от оптимальной структуры баланса в части активов
и пассивов. Важными условиями обеспечения доходности банка явля­
ются оптимизация структуры расходов и доходов, определение мини­
мально допустимой процентной маржи, выявление тенденций в доход­
ности ссудных операций, планирование минимальной доходной маржи
для прогнозирования ориентировочного уровня процентов по актив­
ным и пассивным операциям. На доходность банковской деятельности
влияет также поддержание ликвидности, управление банковскими
рисками, их минимизация.
Хотя анализ эффективности осуществляется с позиций самого
банка, т.е. является внутренним, именно для внутренних целей инфор­
мационная база анализа должна быть наиболее широкой. Данные
для проведения анализа представлены в виде системы внешней и внут­
ренней информации.
Система внешней информации необходима для снабжения руко­
водства банка сведениями о состоянии деловой и финансовой среды,
в которой он действует. Сбор этой информации предполагает накопле­
ние различных данных о ситуации на рынке (конкурентах, клиентах),
в законодательстве, в политике. Основную информацию можно полу­
чить из средств массовой информации, информационно-аналитических
систем и агентств (РБК, Reuters), статистики, публикуемых отчетов.
Источниками внутренней информации являются данные анали­
тического учета, финансовой и бухгалтерской отчетности. В состав от­
четности входят бухгалтерский баланс, отчет о прибылях и убытках,
данные об использовании прибыли и фондов, создаваемых из прибы­
ли, расчеты экономических нормативов и капитала.
Существует также группировка информации в виде отчетных бух­
галтерских и статистических данных при анализе на несколько уров­
ней анализа деятельности коммерческих банков: предварительный,
107
текущий, комплексный. Технологический же цикл работы банка зада­
ет периодичность сбора информации того или иного вида и типа. На­
пример, в нем ежедневно готовится отчетность по кассовым, расчет­
ным, межбанковским, валютным и кредитным операциям. Более
расширенная информация по тем же операциям охватывает семиднев­
ный срок. Месячная отчетность составляется как для внутреннего, так
и для внешнего пользования.
Наиболее полная информация о деятельности банка оформляет­
ся с интервалом в квартал и предоставляется в РКЦ (Главное управле­
ние Банка России), налоговую инспекцию, статистическое управление
и фонды (пенсионный, занятости, обязательного медицинского стра­
хования и социального страхования).
Многообразие факторов, оказывающих влияние на результаты
деятельности банков, определяет необходимость их рассмотрения
как многофункциональной и многоцелевой экономической системы,
поэтому описание результатов следует проводить с помощью системы
экономических показателей. Помимо расчета рентабельности посред­
ством показателей обеспечивается всесторонний анализ собственного
капитала с точки зрения его доходности, эффективности использова­
ния, структуры и цены, а также количественного и качественного соот­
ношения между собственными и привлеченными средствами, с одной
стороны, и активами — с другой.
Для целей анализа эффективности необходимо составить класси­
фикацию активов и пассивов по признаку ликвидности, которая за­
ложена в основу составления реструктурированного аналитического
баланса.
Целесообразно выделять следующие группы статей баланса.
Ликвидные активы (ЛА) =
= Наличные деньги в кассе и в пути +
+ Рублевые и валютные средства
на корреспондентских счетах банка + (4.1)
+ Резервы в Банке России счета 30202 (810), 30204 (840) +
+ Вложения в краткосрочные государственные
долговые обязательства +
+ Инкассированная денежная выручка;

Обязательства до востребования (ОВ) =
= Остатки на расчетных и текущих счетах клиентов +
+ Счета типа «Лоро» банков-корреспондентов +

108
+ Обязательства перед эмитентами, ценные бумаги
которых распространяет банк +
+ Средства в расчетах + (4.2)
+ Несквитованные суммы по выпискам Банка России +
+ Пассивные остатки по внутригородским расчетам +
+ Суммы по взаимным расчетам до выяснения +
+ Расчеты по прочим иностранным операциям
(по необходимости) +
+ Прочие ОВ;

Срочные обязательства банка (СО) =
= Вклады и депозиты +
(4.3)
+ Полученные межбанковские кредиты +
+ Прочие привлеченные средства;

Активы работающие (АР) =
= Суммарно выданные ссуды,
включая просроченные средства +
+ Вложения в ценные бумаги +
+ Средства для участия в хозяйственной деятельности
других организаций +
+ Средства банка для сдачи в аренду - Лизинг + (4.4)
+ Расчеты по факторинговым операциям +
+ Дебиторы по аккредитивам по иностранным операциям +
+ Дебиторы по выданным гарантиям и акцептам +
+ Расчеты по иностранным операциям -
- Резервы под обесценение ценных бумаг -
- Резерв по возмещению потерь по ссудам;

Защищенный капитал (ЗК) =
= Основные средства банка +
+ Активные остатки по счетам капитальных вложений +
+ Драгоценные металлы + Хозяйственные материалы + ^ * '
+ Малоценные и быстроизнашивающиеся предметы -
- Износ основных средств (счет 015);
валюта баланса (ВБ) — итоговая сумма баланса;

109
• собственный капитал (СК) — собственные средства банка, сво­
бодные от обязательств и служащие обеспечением таких обязательств.
Включает сумму уставного фонда, других фондов и прибыли, за выче­
том иммобилизации:
СК = Уставный фонд (УФ) + Различные фонды +
+ Доходы и прибыли + Собственные выкупленные акции - (4.6)
- Прочие дебиторы и кредиторы - Расходы и убытки.
Реструктурированный аналитический баланс дает возможность
оценить:
качество структуры активов. Необходимо учитывать, прино­
сит ли конкретная группа активов доход или является иммобилиза­
цией средств в активы, не приносящие дохода и создающие лишь
условия для работы банка. Если низколиквидные активы превыша­
ют 10% всех активов банка, то можно говорить о нерациональном
использовании привлеченных средств. Положительной является
такая динамика изменений структуры активов, при которой их доля,
приносящая доход, увеличивается более быстрыми темпами, чем ва­
люта баланса;
риск ликвидности. Дает возможность спрогнозировать ситуацию,
когда текущих (оборотных) средств банка не хватает для погашения
срочных (текущих) требований поставщиков его финансовых ресур­
сов. Анализ производится во временной перспективе: изучается
как текущая ликвидность банка, так и будущее состояние его ликвид­
ности через месяц, квартал, год. Путем комбинирования частей
аналитического баланса и составления на его основе соотношений,
имеющих экономический смысл, могут быть получены показатели
ликвидности (табл. 15). Таким образом, грамотно и регулярно прово­
димый анализ ликвидности позволяет заблаговременно вскрыть не­
гативные тенденции ухудшения финансового состояния банка и, сле­
довательно, разработать комплекс превентивных управленческих мер
по его улучшению;
чувствительность к изменениям процентной ставки и валютных
курсов. Риск процентных ставок возникает вследствие постоянных из­
менений конъюнктуры на рынке капитала. Возможна такая ситуация,
когда банк вынужден финансировать долгосрочные кредитные проек­
ты по ставке привлечения большей, чем процент по краткосрочному
кредитному договору, т.е. себе в убыток. Банки всегда принимают на
себя определенный риск процентных ставок, другое дело, что уровень
этого риска должен быть обоснованным. Для оценки уровня риска не­
обходимо использовать соответствующие методы.

110
Таблица 15
Показатели ликвидности

Коэффициент Формула Значение Название
Кг Л А : (ОВ + СО) 2/3 Степенной
К2 ЛА:ВБ 1/2 Показательный
К3 Л А : ОВ 1 Мгновенный
К4 (ОВ + СО): АР 3 Кросс-коэффициент:
К5 (ЛА + З К ) : (ОВ + СО) 1 • генеральный ликвидности;

К6 С К : АР 1 • генеральный надежности;

К-1 З К : СК 1 • защищенности капитала;
/С 8 С К : УФ 3 • фондовой капитализации

<< Предыдущая

стр. 18
(из 27 стр.)

ОГЛАВЛЕНИЕ

Следующая >>